Нетен паричен поток

Преглед на нетния паричен поток

Нетният паричен поток е сумата на паричните средства, генерирани или загубени за определен период от време, обикновено за един или повече отчетни периоди. Тази концепция се използва за разпознаване на краткосрочната финансова жизнеспособност на бизнеса, което се счита за способността му да генерира пари. Ако една компания постоянно генерира положителен нетен паричен поток за дълъг период от време, това е най-добрият показател за нейната жизнеспособност. И обратно, продължаващият отрицателен нетен паричен поток е основният индикатор за произволен брой оперативни или финансови проблеми (макар че това също може да означава, че бизнесът се разраства бързо и поради това изисква повече оборотни средства от обикновено).

Не можете обаче да използвате нетния паричен поток като единствен определящ фактор за финансовата жизнеспособност. Трябва да измервате нетния паричен поток заедно с всякакви промени в нивото на дълга (тъй като допълнителните заеми също увеличават паричните потоци), продажбата на всички дълготрайни активи (които могат да генерират парични средства) и промени в текущата поддръжка на бизнеса (като що се отнася до поддръжката на оборудването, обучението на служителите и научноизследователската и развойна дейност). Тези допълнителни елементи показват, че въпреки очевидно силния нетен паричен поток, общата конкурентна позиция на компанията всъщност е намаляла. Повече елементи, които могат да изкривят цифрата на нетния паричен поток, са включени в точките „финансови дейности“ и „инвестиционни дейности“ по-долу.

Нетният паричен поток се състои от три форми на дейност, които са:

  • Оперативни дейности . Това са парични средства, генерирани и използвани от основните операции на даден бизнес, като парични постъпления от клиенти и разходи за себестойност на продадените стоки и административни разходи.

  • Финансови дейности . Това са парични средства, получени чрез договор за дълг, или парични средства, емитирани за изплащане на дълг, обратно изкупуване на акции на дружеството или изплащане на дивидент.

  • Инвестиционни дейности . Това могат да бъдат парични средства, получени от печалба от инвестиция, или парични средства, емитирани за закупуване на инвестиционен инструмент или закупуване на дълготрайни активи.

Нетният паричен поток не е същият като нетната печалба или нетна загуба, отчетена от даден бизнес, тъй като тези мерки (за бизнес отчитане по начисляваща база) включват различни начисления както за приходи, така и за разходи, които не посочват действителните паричен поток.

Нетният паричен поток се проследява отблизо от касиера, който се нуждае от тази информация, за да предскаже паричните нужди на даден бизнес, които той или тя използва, за да планира или инвестиции с различни дати на падеж, или за придобиване на допълнителен дълг.

Формула на нетния паричен поток

Нетният паричен поток може да бъде получен чрез един от следните два метода:

  • Касови бележки минус плащания в брой . Отначало това изглежда най-прекият метод за извличане на нетен паричен поток, но системата за отчитане на счетоводните транзакции не обобщава или отчита информация по този начин. Следователно се използва следващият метод.

  • Нетни печалби плюс непарични разходи . Този подход започва с цифрата за нетната печалба или загуба в долната част на отчета за доходите и след това добавя обратно всички непарични разходи, които обикновено включват амортизация, амортизация и изчерпване.

Отчитане на нетния паричен поток

Обобщение на паричните потоци на дадено предприятие е формализирано в отчета за паричните потоци, което е задължителна част от финансовите отчети както по GAAP, така и по счетоводните рамки по МСФО.

Подобни условия

Нетният паричен поток е известен още катопаричен поток.