Индекс на ликвидност

Индексът на ликвидност изчислява дните, необходими за преобразуване на търговските вземания и запаси на компанията в пари. Индексът се използва за оценка на способността на бизнеса да генерира паричните средства, необходими за покриване на текущи задължения. Използвайте следните стъпки за изчисляване на индекса на ликвидност:

  1. Умножете крайния баланс на търговските вземания по средния период на събиране.
  2. Умножете крайния баланс на инвентара по средния период на ликвидация на инвентара. Това включва средните дни за продажба на инвентара и събиране на получените вземания.
  3. Обобщете първите две позиции и разделете на общата сума на всички търговски вземания и материални запаси.

Формулата на индекса на ликвидност е:

((Търговски вземания x дни за ликвидация) + (инвентар x дни за ликвидация)) ÷

(Търговски вземания + инвентар)

Информацията за дните на ликвидация във формулата се основава на средни стойности за минали периоди, които може да не се отразят добре на вземанията и инвентара в момента. Действителните парични потоци могат да се различават значително около средните стойности, посочени от формулата. Също така, ако тази информация е нанесена върху линия на тенденция, не забравяйте последователно да прилагате един и същ метод за осредняване за всички периоди; в противен случай резултатите може да са ненадеждни.

Например администраторът на Hassle Corporation иска да разбере способността на компанията да преобразува вземанията и инвентара си в пари. Hassle разполага с 400 000 долара търговски вземания, които обикновено могат да бъдат конвертирани в пари в рамките на 50 дни. Hassle разполага и с 650 000 долара инвентар, който може да бъде ликвидиран средно за 90 дни. Когато се комбинира с периода на събиране на вземанията, това означава, че са необходими 140 дни, за да се ликвидират напълно материалните запаси и да се съберат приходите. Въз основа на тази информация индексът на ликвидност е:

((($ 400 000 вземания x 50 дни за ликвидация) + ($ 650 000 инвентара x 140 дни за ликвидация)) ÷ ($ 400 000 вземания + $ 650 000 инвентаризация)

= 106 дни за конвертиране на активи в пари

По-големият дял на материалните запаси при това изчисление има тенденция да изкривява броя на дните далеч след ликвидационните дни за търговски вземания. Накратко, Hassle ще изисква дълъг период, за да преобразува няколко текущи активи в пари, което може да повлияе на способността му да плаща сметки в краткосрочен план.